نمودارهای تعهدات معامله گران (COT)

گزارش های تعهد معامله گران (COT) باعث می شود تا هر روز سه شنبه علاقه به بازارهایی که در آن 20 یا بیشتر معامله گران موقعیت های برابر یا بالاتر از سطح گزارشگری را که توسط CFTC تعیین شده است ، داشته باشند. نمودارهای تعهد معامله گران (COT) هر جمعه در 3 بعد از ظهر CT به روز می شوند.

تعهد فارکس گزارش های معامله گران براساس قراردادهای آتی مربوطه که در بورس کالای شیکاگو معامله می شوند ، انجام می شود.

گزارش معامله گران مالی

• دلار استرالیا/ایالات متحده. دلار
• واقعی برزیل/ایالات متحده. دلار
• دلار کانادا/ایالات متحده. دلار
• فرانک سوئیس/ایالات متحده. دلار
• یورو FX/پوند انگلیس
• یورو FX/ایالات متحده. دلار
• پوند انگلیس/ایالات متحده. دلار
• ین ژاپنی/ایالات متحده. دلار
• پزو مکزیکی/ایالات متحده. دلار
• دلار نیوزیلند/ایالات متحده. دلار
• رند آفریقای جنوبی/ایالات متحده. دلار

• دلار آمریکا/دلار استرالیا
• دلار آمریکا/واقعی برزیل
• دلار آمریکا/دلار کانادا
• دلار آمریکا/فرانک سوئیس
• پوند انگلیس/یورو FX
• دلار آمریکا/یورو FX
• دلار آمریکا/پوند انگلیس
• دلار آمریکا/ین ژاپنی
• پزو Dollarmexican ایالات متحده
• دلار آمریکا/دلار نیوزیلند
• Ruble Dollarrussian ایالات متحده
• دلار آمریکا/رند آفریقای جنوبی

گزارش تعهد معامله گران (COT)

علاقه باز

بهره باز ، کل کلیه قراردادهای آینده و یا گزینه های گزینه ای است که توسط یک معامله ، با تحویل ، با ورزش و غیره وارد نشده و هنوز جبران نشده است. جمع همه علاقه های طولانی باز با کل همه علاقه های کوتاه باز است.

بهره باز یا کنترل شده توسط یک معامله گر به عنوان موقعیت معامله گر گفته می شود. برای گزارش آتی و گزینه های COT ، گزینه های بهره باز گزینه و موقعیت های گزینه معامله گران با استفاده از عوامل دلتا که توسط مبادلات ارائه می شود ، به صورت معادل آتی محاسبه می شود. علاقه باز و کوتاه مدت و کوتاه به علاقه باز و معادل آتی طولانی تبدیل می شود. به همین ترتیب ، علاقه باز و بلند و بلند به سمت بازه زمانی کوتاه و معادل آتی کوتاه تبدیل می شود. به عنوان مثال ، یک معامله گر دارای موقعیت طولانی 500 قرارداد با فاکتور دلتا 0. 50 است که در نظر گرفته می شود که یک موقعیت کوتاه معادل آتی 250 قرارداد را در اختیار دارد. موقعیت های معادل آتی و کوتاه مدت یک معامله گر به موقعیت های آینده طولانی و کوتاه معامله گر اضافه می شود تا مواضع "ترکیبی طولانی" و "ترکیبی کوتاه" را ارائه دهد. بهره آزاد ، همانطور که به کمیسیون گزارش شده است و همانطور که در گزارش COT استفاده می شود ، شامل قراردادهای آتی باز نیست که بر علیه آنها اعلامیه های تحویل توسط یک معامله گر متوقف شده یا توسط سازمان پاکسازی مبادله صادر شده است.

اعضای پاکسازی ، بازرگانان کمیسیون آتی و کارگزاران خارجی (که به طور جمعی از شرکتهای گزارشگری خوانده می شوند) گزارش های روزانه را به کمیسیون ارائه می دهند. این گزارش ها نشان می دهد آینده و موقعیت های گزینه معامله گران که دارای موقعیت های بالاتر از سطح گزارشگری خاص تعیین شده توسط مقررات CFTC هستند. اگر در نزدیکی بازار روزانه ، یک شرکت گزارشگر دارای یک معامله گر با موقعیت در سطح گزارشگری کمیسیون در هر ماه آینده یا انقضاء گزینه باشد ، گزارش می دهد که کل موقعیت معامله گر در تمام آتی و گزینه ها در ماه های انقضاء در آن کالا ،صرف نظر از اندازهکل موقعیتهای معامله گران گزارش شده به کمیسیون معمولاً 70 تا 90 درصد از کل علاقه باز در هر بازار معین را نشان می دهد. هر از گاهی ، این کمیسیون سطح گزارشگری را در بازارهای خاص افزایش یا کاهش می دهد تا تعادل بین جمع آوری اطلاعات کافی برای نظارت بر بازارها و به حداقل رساندن بار گزارشگری در صنعت آینده را افزایش دهد.

معامله گران تجاری و غیر تجاری

هنگامی که یک معامله گر قابل گزارش فردی به کمیسیون شناسایی می شود ، معامله گر یا به عنوان "تجاری" یا "غیر تجاری" طبقه بندی می شود. در صورتی که معامله گر از قراردادهای آتی در آن کالای خاص برای محافظت از آن استفاده کند ، همانطور که در تنظیم CFTC 1. 3 (Z) ، 17 CFR 1. 3 (Z) تعریف شده است ، همه موقعیت های آتی گزارشگر معامله گر در یک کالا به عنوان تجاری طبقه بندی می شوند. یک نهاد تجاری به طور کلی با تشکیل بیانیه به کمیسیون ، در فرم CFTC 40: بیانیه گزارشگر گزارشگر ، که از نظر تجاری است "به عنوان یک معامله گر" تجاری "طبقه بندی می شود.. برای اطمینان از طبقه بندی معامله گران با دقت و سازگاری ، کارکنان کمیسیون می توانند در صورت داشتن اطلاعات اضافی در مورد استفاده معامله گر از بازارها ، در طبقه بندی مجدد یک معامله گر قضاوت کنند. یک معامله گر ممکن است در برخی از کالاها و به عنوان یک معامله گر غیر تجاری در سایر کالاها به عنوان یک معامله گر تجاری طبقه بندی شود. یک نهاد تجاری واحد را نمی توان به عنوان یک معامله گر تجاری و غیر تجاری در همان کالا طبقه بندی کرد. با این وجود ، یک سازمان چند منظوره که بیش از یک نهاد تجاری دارد ممکن است هر یک از نهادهای تجاری به طور جداگانه در یک کالا طبقه بندی شود. به عنوان مثال ، یک سازمان مالی که در معاملات آینده مالی تجارت می کند ممکن است دارای یک نهاد بانکی باشد که مواضع آن به عنوان تجاری طبقه بندی می شود و دارای یک نهاد مدیریت پول جداگانه است که مواضع آن به عنوان غیر تجاری طبقه بندی می شود.

• گزارش تجاری (Hedgers بزرگ) (مشاهده گزارش مفصل) - (مشاهده گزارش خلاصه)
• گزارش غیر ارتباطی (مشاهده گزارش مفصل) - (مشاهده گزارش خلاصه)

علاقه طولانی و کوتاه باز نشان داده شده به عنوان "موقعیت های غیر قابل گزارش" با کم کردن کل "موقعیت های قابل گزارش" طولانی و کوتاه از کل علاقه باز است. بر این اساس ، برای "موقعیت های غیر قابل گزارش" ، تعداد معامله گران درگیر و طبقه بندی تجاری/غیر تجاری هر معامله گر ناشناخته است.

گزارش تعهد معاملات آتی مالی (TFF)

معامله گران در آینده مالی (TFF) بر اساس بهبود شفافیت در تعهدات هفتگی CFTC از معامله گران (COT) ایجاد می کنند. گزارش جدید معامله گران بزرگ را در بازارهای مالی به چهار دسته زیر جدا می کند:

• فروشنده/واسطه (مشاهده گزارش مفصل) - (مشاهده گزارش خلاصه)
• مدیر دارایی/نهادی (مشاهده گزارش مفصل) - (مشاهده گزارش خلاصه)
• صندوق های اهرمی (مشاهده گزارش مفصل) - (مشاهده گزارش خلاصه)
• گزارش های دیگر (مشاهده گزارش مفصل) - (مشاهده گزارش خلاصه)

گزارش TFF شرکت کنندگان در بازار آینده مالی را به "طرف فروش" و "طرف خرید" تقسیم می کند. این بخش عملکردی سنتی شرکت کنندگان در بازار مالی بر نقش های مربوطه خود در بازار وسیع تر تمرکز دارد ، نه اینکه آنها خریدار باشند یا فروشنده قراردادهای آینده/گزینه. به عنوان مثال ، این گروه به نام "نمایندگی/واسطه" ، شرکت کنندگان در سمت فروش را نشان می دهد. به طور معمول ، اینها نمایندگی ها و واسطه هایی هستند که برای فروش محصولات مالی ، کمیسیون هایی را بدست می آورند ، پیشنهادات/پیشنهاد را ضبط می کنند و در غیر این صورت مشتری را در خود جای می دهند. سه دسته باقیمانده ("مدیر دارایی/نهادی ؛" "صندوق های اهرمی ؛" و "سایر گزارشات") نماینده شرکت کنندگان در سمت خرید هستند. اینها در اصل مشتری شرکت کنندگان در سمت فروش هستند که از بازارها برای سرمایه گذاری ، پرچین ، مدیریت ریسک ، حدس و گمان یا تغییر اصطلاح ساختار یا مدت زمان دارایی های خود استفاده می کنند.

گزارش مطالب معامله گران در آینده مالی (TFF)

این شرکت کنندگان همان چیزی هستند که به طور معمول به عنوان "طرف فروش" بازار توصیف می شوند. اگرچه ممکن است عمدتاً آینده را بفروشند ، اما دارایی های مالی مختلفی را به مشتریان می فروشند و می فروشند. آنها تمایل دارند که کتاب ها را مطابقت دهند یا خطر خود را در بازارها و مشتری ها جبران کنند. قراردادهای آتی بخشی از قیمت گذاری و تعادل ریسک مرتبط با محصولاتی است که آنها می فروشند و فعالیت های آنها. اینها شامل بانکهای بزرگ (ایالات متحده و غیر آمریکایی) و فروشندگان در اوراق بهادار ، مبادله ها و سایر مشتقات است.

بقیه بازار شامل "سمت خرید" است که به سه دسته جداگانه تقسیم می شود:

اینها سرمایه گذاران نهادی ، از جمله صندوق های بازنشستگی ، موقوفات ، شرکت های بیمه ، صندوق های متقابل و آن دسته از مدیران نمونه کارها/سرمایه گذاری هستند که مشتریان آنها عمدتاً نهادی هستند.

اینها به طور معمول صندوق های پرچین و انواع مختلفی از مدیران پول ، از جمله مشاوران ثبت نام کالاهای ثبت شده (CTA) هستند. اپراتورهای استخر کالاهای ثبت شده (CPO) یا صندوق های ثبت نشده مشخص شده توسط CFTC. این استراتژی ها ممکن است شامل گرفتن موقعیت های آشکار یا داوری در داخل و در سراسر بازارها باشد. بازرگانان ممکن است مشغول مدیریت و انجام معاملات معاملات آینده و تجارت به نمایندگی از مشتریان سوداگرانه باشند.

معامله گران قابل گزارش که در یکی از سه دسته اول قرار نمی گیرند ، در گروه "سایر گزارشات" قرار می گیرند. معامله گران در این گروه بیشتر از بازارها برای محافظت از ریسک تجاری استفاده می کنند ، خواه این ریسک مربوط به ارز ، سهام یا نرخ بهره باشد. این گروه شامل خزانه داری شرکتی ، بانکهای مرکزی ، بانکهای کوچکتر ، مبدأ وام مسکن ، اتحادیه های اعتباری و هر معامله گران قابل گزارش دیگر نیست که به سه دسته دیگر اختصاص نداشته باشند.